美国在2023年户储需求保持强劲，储能筹备项目量不断增加。

IRA方案将针对光伏和储能的ITC补贴延长十年，并将补贴力度由 26%上调至30%，对美国户储装机量的提升起到很大的刺激作用，2023年5月，最新的ITC政策规定，满足本土制造要求的项目可由原来30%的补贴增加为40%的补贴，逐渐吸引相关企业将生产线置于美国。

美国户储市场的另一刺激因素来自于通胀后的高电价。从2022年开始，因能源价格上涨、美国自身通胀等多重因素，电价快速爬升，户储主要来自于分布式发电的需求。

税收抵免和补贴力度的加强，加大民间资本对美国储能设施建设的投资。

根据现有设施建设分布情况来看，美国户储装机高度集中在经济发达、政策宽松、物价相对较高的州，例如加州和德州。其中，加州颁布的NEM3.0政策也在加码当地的户储经济性。

储能设备成本的下降，也推动美国储能装机量快速增长。美国三季度实现储能新增装机2.35GW/7,32GWh，相关机构预计2023年全年新增装机约为8.3GW/24.7GWh，其中，户储装机将增长约43%。

潮电智库在此从装机量、定制化能力等维度，对2023年美国户储市场进行总结。

01装机需求保持强劲
 

美国近年电网老化，加之居民用电价格攀升，带来强劲的配储需求，户储成家庭第二用电保障。

随着更灵活的电价改革和政策补贴，户储市场有望进一步释放。

凭借当地储能政策、风光发展节奏和电力市场化情况，加州和德州是目前乃至未来美国电化学储能的主要市场。

仅加州一地的户储建设就占据了全美市场的半壁江山。

2023年4月开始执行的加州NEM3.0政策，大幅降低了光伏用户的余电上网电价，还执行了新的峰谷机制，使得峰谷电价差进一步拉大，进一步提升了加州户用光伏配套储能系统的经济性。加州户用光伏配储率在2023年的明显提升，对美国户储市场形成支撑。

加州和德州在2023年的电化学储能合计装机功率占比达到69%，并在24年有望达到86%。而德州电化学储能装机未来几年将超越加州成为美国市场的装机规模最大的市场。

值得注意的是，夏威夷州尽管地域狭小但户储设施渗透率极高，截止2021年该地区户用光伏+储能系统安装率达93%，基本完成户储系统的全面覆盖。

02先进入者效益明显
 

海外户储主要有欧洲和美国两大市场。受益于海外市场的快速发展，中国储能企业出海也持续加速。纵观2023全年，储能行业在出海行业中仅次于新能源汽车行业。

目前海外储能领域的门槛不断增高，先进入者效益明显。中国一线储能公司深耕美国市场收获显著，欧美市场持续放量。

阳光电源在2023年的储能业务营收和出货量都保持大幅增长。无论是逆变器还是储能，阳光电源都是最早一批进入市场的企业之一。先发优势，加上其庞大的规模和品牌效应，促进其海外市场硕果累累。 

2023年前三季度，阳光电源(300274.SZ)总营收464.15亿，同比增长108.85%；净利润72.23亿，同比增长250.53%。报告期内，阳光电源海外市场占比高达80%以上，其中，美国市场占比超过50%。

阳光电源、阿特斯、科陆电子、比亚迪均以自主品牌出货。比亚迪有许多小储一体机出货；科士达以小储电池PACK为主。阿特斯依靠集团旗下EPC部门在美国多年的项目资源积累，美国出货占比高。

03定制化能力逐渐吃香
 

户储更偏向于消费向的to C业务，其所需的小型储能电池对内核的集成技术要求并不高。因其应用在居民房屋中，房型户型的不同对于企业的定制化能力有一定需求。

也正是因为户储的to C属性，特斯拉、宁德时代这类电池企业中的“巨无霸”并不能凭借自身体量和技术优势完全占据市场。一些中小型电池制造商在客户服务、品牌价值等方面发力，从而在户储赛道如鱼得水。

派能科技是抓住户储机遇的突出代表。相比于特斯拉、宁德时代、比亚迪这些储能电池生产商，派能科技在体量和技术实力上均不占优势，但灵活的经营策略及时进入当时最大的户储市场，并通过构建自身品牌成功在户储赛道脱颖而出。

除了派能科技外，进军户储并取得一定成绩的中型电池制造商还有鹏辉能源等。

此外，对于中国企业来说，参与美国市场的方式较为有限，通常是通过参与美国储能企业供应链的方式来在美国户储市场中分一杯羹。科士达凭借进入Solaredge储能供应链，对美出口快速上量。

总 结

随着2023年三季度财报披露，显示出上游原材料的价格战已全面传导至整个产业链，大部分企业均盈利放缓。

光伏产业已历时两年洗礼，在2024年，中企出海竞争进一步加剧，预计会迎来一场“大洗牌”。只有具备成本、技术和市场结构优势的厂商才有望继续保持盈利。

建立强大的品牌和市场认可度对于吸引客户有显著作用。品牌声誉和渠道、用户定制化能力、售后服务和支持才是户储企业的核心竞争力。